市场、产业与供应链
钱从哪来、货在谁手里 · 本类共 15 条词条
数通市场 / 电信市场
Datacom vs Telecom
光模块的两大下游：数据中心网络与运营商电信网络。
CPO 渗透率热门详解
CPO Penetration Rate
CPO 在光互连端口中的占比，是判断 CPO 落地进度最核心也最易失真的指标。
光模块市场机构
LightCounting / Yole / Omdia / ICC / Cignal AI / Dell'Oro · LightCounting / Yole / Cignal AI
光通信产业主要的第三方市场研究与数据机构。
上游材料涨价与缺货热门详解
Upstream Supply Tightness
指 InP 衬底、高功率 CW 光源、高端 EML 等关键上游环节的供给紧张与价格上行。
国产化率
Localization Rate
国内供应链在光芯片、光器件、设备环节的自给比例。
OFC / CIOE 展会
OFC / CIOE
光通信产业最重要的两个展会：OFC 为全球技术与标准风向标，CIOE 为国内产业与供应链主战场。
光模块厂商梯队详解
Optical Module Vendors
按速率代际交付能力与供应链地位划分的厂商分层格局。
IDM 模式
Integrated Device Manufacturer · IDM
从芯片设计、外延生长到器件制造与封测都自行完成的垂直一体化经营模式。
光模块 BOM 成本结构详解
Bill of Materials · BOM
光模块的物料成本构成，决定产业链各环节的价值分配。
云厂商资本开支
Hyperscaler Capex · Capex
大型云厂商在数据中心与算力基础设施上的年度投入，是光模块需求的源头。
AI 算力集群
AI Computing Cluster
由大量加速器通过网络互连组成的用于大模型训练与推理的算力系统。
价格年降与毛利率
Annual Price Negotiation
光模块行业每年与客户进行价格谈判、单价逐年下行的惯例。
交期与锁单
Lead Time & Capacity Lock-up
从下单到交货的周期，以及为锁定产能而提前签订的供货约定。
精密光学元件热门新词详解
Precision Optical Components
准直透镜、滤光片、棱镜、光纤阵列等对光路精确定位要求极高的无源元件。
光互连产业链环节详解
Optical Interconnect Value Chain
从材料到系统的分层价值链划分。